Riigipank. Riigi osalusega pangad

2024 Autor: Howard Calhoun | [email protected]. Viimati modifitseeritud: 2023-12-17 10:25

Vene riigipankadel on huvitav ajalugu ja töö eripära meie riigi tingimustes. Vaatame, kuidas toimib ametiasutuste ja pangandussektori vaheliste suhete segment.

Keskpank ja Riigipank: mõistete korrelatsioon

Filistide keskkonnas identifitseeritakse mõnikord mõisteid "keskpank" ja "riigipank". Ühest küljest pole siin erilist viga: keskpank on riigile kuuluv pank, mis kuulub täielikult võimudele. Teisest küljest on sõnal "riigipank" teine levinud tõlgendus - see on kommertskrediidiasutus, mille aktsiate kontrollpakk (üle 50% aktsiatest) kuulub riigile (tavaliselt esindab valitsus). Teist tõlgendust kasutatakse sageli Venemaa ajakirjanduses ja ajakirjanduses. Kaasaegsed riigi osalusega suured pangad on VTB24, Sberbank (SB RF), Gazprombank, Rosselkhozbank. Mitteriiklik ("äriline") on omakorda krediidiasutus, mille kontrollpaki omanik on eraisikud (üks või mitu).

Miks nimetatakse keskpanka riigipangaks? Peamiselt seetõttu, et sarnaselt võimsa institutsiooniga eristub see kommertskrediidistinstitutsioone, korraldab rahaemissiooni, reguleerib riigi finantssüsteemi, üldiselt lahendab probleeme, mis ei ole peamiselt seotud kasumi teenimisega, vaid pigem riigi funktsioonide lähedal.

Riiklik ja mitteriiklik pank: peamised erinevused

Riigi osa suurus pangaomandis on vaid formaalne eristav tunnus. Riigipangad ja kommertslaenuasutused erinevad üksteisest paljude muude näitajate poolest, mille määrab reeglina nende tegevuse praktika. Eristada saab järgmist. Kõige sagedamini pakub riigipank laenu erafinantsasutuste omast madalama intressiga. Selle põhjuseks on valitsuse tagatud soodustöötingimused.

Mitte keegi ei anna äriasutusele selliseid privileege ja see on sunnitud kompenseerima kahjusid kõrgemate laenuintresside kaudu. Riigipankadel on hoiuste intressimäärad madalamad kui erastruktuuridel ja see on ka täiesti mõistetav: esimesed naudivad traditsioonilist elanikkonna usaldust, teised aga sunnitud ligi tõmbama käibekapitali. Riigiomanduses olevad pangad kipuvad olema oma hüpoteeklaenude intressipoliitika osas paindlikumad, kuna risk on vähenenud (mis on valitsuse soodustingimuste tagajärg).

Ajalugu: Vene impeeriumi riigipangad

Riigipankade ilmumine ei ole seotud sotsialismi ajastuga, mil riik kontrollis kõike, sh krediidiasutusi. Riigi juhtiva rolliga pangandussüsteem Venemaal onvana ajalugu. Nn riigiasutustest (mis tekkisid 18. sajandil) said tänapäevaste riigipankade prototüübid. Tuntumad neist on laenupank (asutatud 1733), aadli laenupank ning kaubandus- ja kaupmeeste pank (mõlemad 1754). Huvitav fakt on see, et kõik kolm asutust seisid silmitsi "halbade võlgadega" ja läksid pankrotti, kuna nad ei suutnud väljastatud laene tagasi maksta.

18. sajandi lõpus ilmusid riigile kuuluvad pangad, mis võtsid vastu hoiuseid (turvalised kassad), ja tekkis tava kapitali koguda hoiuste kaudu. 1786. aastal asutati "Riiklik Maapank", kus hakkavad tööle tänapäeva hüpoteegiprogrammide prototüübid. Esimesed rahaülekanded Vene impeeriumis ilmusid 19. sajandi alguses. Nad hakkasid läbi viima "Riigi Kommertspanka". Sajandi keskel erastati aktiivselt krediidiasutusi, võimu osakaal neis vähenes. 20. sajandi alguseks oli Venemaale jäänud alla kümne riigipanga, tegutses umbes 50 erafinantsorganisatsiooni, mitusada vastastikuse abi ühingut ja tuhandeid väikeseltsinguid. Pärast 1917. aasta revolutsiooni toimus krediidiasutuste süsteemis ulatuslik ümberkorraldus.

Ajalugu: riiklik pangandussüsteem NSV Liidus

Bolševikud kuulutasid välja panganduse ainuvõimu monopoli. Kommertslaenuasutused natsionaliseeriti. Riigi juhtiv finantsorganisatsioon oli RSFSRi Rahvapank, mis vastutas Narkomfini ees, välismaiste struktuuride töö oli keelatud. ATNõukogude võimu esimestel aastatel said krediidiasutused teatava iseseisvuse, kuid 1920. aastate lõpus muutus nende töö tegelikult riikliku planeerimise alamliigiks. Tekkis “NSVL Riigipank”, parteiliini raames teostati kontroll laenude väljastamise ja hoiuste vastuvõtmise üle.

20. sajandi keskel töötas NSV Liidus väga vähe krediidiasutusi. Peamised olid riigipank, Stroybank, Vneshtorgbank, aga ka hoiupangad. Perestroika aastatel ilmusid mitmed valdkondlikud finantsorganisatsioonid - Promstroibank, Zhilsotsbank, Agroprombank ja Hoiupank. Väliskaubandusarvelduste teenindamiseks loodi krediidiasutus - Vnesheconombank. 90. aastate alguseks ilmusid seadused, mis lõid tänapäevasele tegelikkusele lähedase pangandussüsteemi.

Ajalugu: riigipangad tänapäeva Venemaal

Pärast NSVLi kokkuvarisemist vastu võetud seadus "Vene Föderatsiooni pankade ja pangandustegevuse kohta" määras kindlaks, et on olemas "keskpank", "Sberbank" ja ka sõltumatud kaubandusasutused. Viimane võis töötada keskpanga loa alusel, tal oli õigus määrata ise intressimäärasid ja teha valuutatehinguid. Selliste asutuste arv kasvas hüppeliselt, igal aastal tekkis neid mitusada. Nende "kiirpankade" finantsstabiilsus jättis soovida, paljud läksid pankrotti. Kõige stabiilsemad olid aga Vene Föderatsiooni riigipangad.

Ajalugu: riigi peamine riigipank

Sberbank –Venemaa juhtivaks peetav riigipank positsioneerib end enam kui pooleteise sajandi pikkuse ajalooga institutsioonina: 1841. aastal tekkisid keiser Nikolai I määrusega Venemaal hoiukassad. Nende tööd hakati riigi alamate seas "reklaamima", selgitati, mis on hoiuste eelised. Revolutsioonieelsel perioodil anti neis asutustes välja mitu miljonit hoiuraamatut ja riigis oli mitu tuhat hoiukassat. Hoolimata keerulistest muutustest sotsialismi ülesehitamise esimestel aastatel, aitasid kassad riigi majandust palju. Eriti Suure Isamaasõja ajal, kui kodanikud said rublaga rinnet aidata ja pärast seda hävitatud majandust taastada.

Hoiupangad eksisteerisid enne 80ndate lõpu pangandussüsteemi reforme – just siis ilmus perestroika turutrendidele vaatamata tavalise nimega – Hoiupank – krediidiasutus. Ilmusid esimesed sularahaautomaadid. Suuresti tänu nõukogude ajal välja töötatud infrastruktuurile on Venemaa Sberbank saanud riigi juhtivaks krediidiasutuseks.

Riigi pankade eelised majandusele

Sotsialistlikud ajad on möödas, nüüd ehitab meie riik kapitalistlikku majandust. Näib, et pole vahet, millised pangad on riigi omanduses, kellele kuuluvad teatud osalused. Majandusteadlaste seas on aga seisukoht, et see pole nii. Fakt on see, et erapankade huvid ei kattu reeglina alati riiklike huvidega: viimased viitavad sellele, et rahandusprotsessid ei koorma liiga palju.elanikkond sai laenude ja hoiuste eest piisavaid teenuseid. Kommertspangad omakorda hoolivad kasumist ja sotsiaalne roll nende arusaamises jääb tagaplaanile. Neid huvitab inflatsiooni suurendamine, mis stimuleerib rahanõudlust, intressimäärade tõus ja spekulatiivse kapitali sissevool pankadesse. Riigi majanduse ja sotsiaalse stabiilsusega võivad kaasneda kriisinähtused. See ei ole valitsuse huvides ja seda ei vaja enamik kodanikke. Seetõttu on riigis stabiilsuse säilitamiseks vaja riigile kuuluvaid Venemaa panku. Nende olemasolu ei lähe sugugi vastuollu turumajanduse põhimõtetega: riigile kuuluvatel pankadel on oluline roll ka arenenud lääneriikides.

Riigipankade negatiivne roll majanduses

On seisukoht, mille kohaselt riigipankade tegevus kahjustab riigi majandust. Eksperdid analüüsisid mõne aasta eest mitmekümne riigi pangandussüsteeme riigipankade töö ja eelarvedefitsiidi (ehk riigivõla taseme) seose osas. Selgus, et ametiasutuste kohustused välislaenudel on madalamad neis riikides, kus krediidiasutused on valdav alt erasektoris.

Seal, kus riigiettevõtetel on juhtiv roll, moodustab valitsemissektori võlg keskmiselt 45% SKTst. Riikides, kus domineerivad kommertsfinantsasutused, on välislaenukohustused 7% madalamad. Eelarvedefitsiit on aga veidi suurem riikides, kus domineerib eralaen.institutsioonid, kuid mitte palju – umbes 0,4% SKTst.

Riigipangad välismaal: Saksamaa kogemus

Saksamaa on riik, kus riigi omanduses olevad pangad erinevad oma tegevuse poolest suuresti erapankadest, hoolimata sellest, et teist tüüpi panku on enamuses. Saksa riigipankadele pandud põhiülesanne on kogu majanduse jaoks oluliste projektide laenamine. Saksamaa riigipankades saate ettevõtlusele üsna atraktiivse laenu: intressimäärad on umbes 1,5-2% aastas. Huvitaval kombel võivad nendele tingimustele loota ka välisinvestorid, tuleb vaid krediidiasutusele näidata, et projekt on võimeline looma märkimisväärsel hulgal töökohti ja toob kasu Saksamaa majandusele.

Saksamaa riigipangad on olemas, ükskõik kui fantastiliselt see ka ei kõlaks, ilma intressita laenud ja isegi sellised, mida teatud tingimustel ei saa tagastada. Kõik need faktid näitavad, et eraldusjoon "riigipanga" tüüpi organisatsiooni ja eraomanduses oleva krediidiasutuse vahel on arenenud kapitalistlikul Saksamaal palju selgem kui Venemaal.