Pikaajalised investeeringud on Pikaajaliste investeeringute mõiste, liigid, omadused ja võimalikud riskid

2024 Autor: Howard Calhoun | [email protected]. Viimati modifitseeritud: 2023-12-17 10:25

Investeerimine on tülikas. Eriti kui mängid börsil kiire ja suure sissetuleku saamise eesmärgil. Enamik Venemaa kodanikke, kes elasid üle 1990. aastad, ei ole valmis oma raskelt teenitud rahaga riskima. Kuid miski ei takista neil olema huvitatud kõrgetest intressimääradest koos täieliku kapitalikaitsega.

Hoiused kaotavad järk-järgult oma tähtsust, baasintressimäär langeb. Sellele järgnevad madalamad hoiuste intressimäärad. Seda toodet kasutanud pangakliendid soovivad oma teadmisi laiendada ja luua kapitali maksimaalse kasumlikkusega. Milliste vahenditega saavutatakse investeeringute kasv? Mis on pikaajaline investeering? Kas see on usaldusväärne viis passiivse sissetuleku suurendamiseks? Uurime seda probleemi üksikasjalikult.

Kuidas kasumlikult investeerida?

Eduka investeerimise põhireegel on investeeringute hajutamine. Tark investor ei kasuta tulu teenimiseks ühtainsat viisi. Investeerimisportfell koosneb erinevatestfinantsvahendid. Need on nii peamiselt pikaajalised tooted kui ka lühiajalised riskantsed instrumendid. Millises protsendis on kõik investori võimalikud ja soovitud finantsinstrumendid tema portfellis – otsustab kapitali omanik. Enda jaoks toob ta esile reaalsed võimalused ja keskendub isiklikele eelistustele. Osa rahast on soovitatav jätta pikaajalisteks investeeringuteks. See osa kapitalist on tavaliselt palju suurem kui kõik muud investeerimisportfelli osad. Nii hoiab hoiustaja põhiosa summast turvaliselt ning tal on stabiilselt kõrge sissetulek. Millised väärtpaberid kuuluvad pikaajaliste investeeringute hulka?

Pakkumised

Esimene asi, millele koolitamata inimene mõtleb, on see, et aktsiad on keerulised ja pikaajaliste investeeringute arvestus nõuab erilisi oskusi ja oskusi. Tegelikult on iga keskmise mõistusega kodanik võimeline (nõuetekohase tähelepanu ja visadusega) selle finantsinstrumendiga hakkama saama. Lihtsa mõistmise jaoks näeb pikaajaline investeering ettevõtte aktsiatesse välja selline: iga suurettevõte vajab selle arendamiseks raha. Mitte iga organisatsioon ei saa ise hakkama. Peame kasutama investorite raha. Investorid panustavad teatud summa ettevõtte arengusse, lootes ettevõtte töö tulemuste põhjal kasumi teenimisele. Investeerimislepingu alusel on neil õigus saada osa ettevõtte teenitud rahast. Mis osakasum moodustub:

1. Dividendid. Neid makstakse ettevõtte puhaskasumist, mille omanikud arvestavad kord aastas. Arvestus põhinebinvesteeritud summa. Reeglina laseb investor pärast dividendide väljamaksmist need ringlusse tagasi. Seda protsessi nimetatakse reinvesteerimiseks.
2. Vaheta vahe. Seda iseloomustab pidev kontroll aktsia hinna üle. Põhimõte on see, et aktsiaid ostetakse ühe hinnaga ja müüakse teise hinnaga. Selle hinnavahe pe alt saadakse investori kasum. Sellised toimingud börsil nõuavad märkimisväärseid kogemusi ja arusaamist turu olukorrast.

Pakkumiste tüübid:

1. Väärtusaktsiad. Need on aktsiad, mille hind on mingil välisel põhjusel langenud. Võib-olla oli tööstuses kriis või hooaeg muutus. Nende tegurite mõju mõne aja pärast nõrgeneb või kaob täielikult, aktsiate väärtus tõuseb. Investor saab hinnavahe pe alt kasumit. Küsimus on selles, et mis aja möödudes muutuvad aktsiad taas likviidseks? See termin võib kesta aastakümneid.
2. Kasvuaktsiad. Müüvad ettevõtted, mis kasvavad tohutult. Huvi selliste aktsiate vastu kasvab väga kiiresti. Dividende makstakse harva, tavaliselt need väärtpaberid reinvesteeritakse ja oodatakse edasist kasvu.
3. Dividendikampaaniad. Nende hind tõuseb pikka aega. Nende kasumlikkuse määrab selle ettevõtte kasum, kellele aktsiad kuuluvad. Need on suured kasumlikud ettevõtted.

Iga investor valib vastav alt valitud strateegiale endale aktsiad. Need peaksid olema kooskõlas investeeringu eesmärkidega ja põhinema prognoositava tulu ajastul. Aktsiad on erineva väärtusega, seega puudub seos kapitali suurusega. Soovitatav algajatele investoriteletreenida nn blue chipide aktsiatel. Need on ettevõtted, mis on aastakümneid stabiilset tulu tootnud (Coca-Cola, Procter ja Gembel, Nestle jne). Nende ettevõtete aktsiad on kõrge hinnaga, kuid nende tootlus on stabiilne.

Võlakirjad

Seda tüüpi pikaajalise investeeringu olemus on järgmine: investor laenab raha ettevõttele, kes kohustub selle teatud aja möödudes oma kasumi intressiga tagastama. Samuti võib perioodiliselt maksta võlakirjade intressi. Võlakirjade intressimäär on pidev alt kõrgem kui hoiustel. Võlakirjad jagunevad olenev alt emitendist:

1. Valitsus (föderaalsed laenuvõlakirjad). Neid peetakse kõige usaldusväärsemaks. Kasum on stabiilne, kuid väike, võrdne pangahoiustega. Kehtib raha tagasi garantii.
2. Piirkondlik, munitsipaal. Erinevaid riike, kasumlikkus sõltub piirkonna arengust.
3. Ettevõtete väärtpaberid. Neid emiteerivad ettevõtted, mis püüavad meelitada raha erainvestoritelt. Tavaliselt on need suured usaldusväärsed ettevõtted, kuid on ka erandeid. Peaksite valikut hoolik alt kaaluma, tuginedes investeerimiskogemusele (võib-olla kellegi teise omale).
4. Folk. See on suurte pankade (Sberbank, VTB) eriprogramm. Võlakirjad emiteeritakse 8,5% määraga ja neid ei maksustata tulumaksuga.

Raha, mida hoiustajad saavad võlakirjadest tuluna, nimetatakse kupongimakseteks. Finantseerimise tingimused ulatuvad aastast kuni pikaajalise, üle viie aasta. Võrreldes aktsiatega on võlakirjade ostminevähem riskantne tegevus. Võlakirjad on tavaliselt tagatud. Võlgettevõtte pankroti korral ei saa aktsionärid midagi ja võlakirjaomanikel on õigus esmasele sissemaksele.

Investeerimisfondid (MUIT)

Kui algajale investorile ei meeldi mõte ise ettevõtteid analüüsida ja väärtpabereid osta, on investeerimisfond suurepärane alternatiiv. Väikese vahendustasu eest hoolitsevad teie rahaasjade eest usaldusväärsed spetsialistid, pikaajaliste investeeringute raamatupidamise professionaalid. Aktsia ise on ka väärtpaber. Fondi töötajatel on süvendatud teadmised finantsstrateegiatest ja kogemused investeerimistegevuses. Professionaalide juhtimise all raha andes ei kaota investor midagi peale väikese vahendustasu, mida nad töö eest küsivad.

Ühisrahastu valikul lähtu strateegiast, mille järgi selle sees tööd tehakse. Igal investeerimisfondil on oma investeerimisstrateegia. Kirjaoskajaks loetakse hajutatud investeerimisportfelli, kus erinevate suundade väärtpabereid jaotatakse aktsiasuhtes. Ideaalis, kui investeerimisfondid mõjutavad kogu ettevõtete kõiki väga tulusaid tegevusi. Enne aktsiate ostmist pöörake tähelepanu fondi strateegia kasumlikkuse dünaamikale. Ärge laske end petta valjuhäälsest reklaamist investeerimisfondide tegeliku kasumlikkuse kohta, vaadake tegelikku kasumit. Soovitused:

1. Hoia raha investeerimisfondis vähem alt kolm aastat. Sel perioodil näitab strateegia oma olemustrea altootlus ja mittelikviidne tootlus saavutavad positiivse dünaamika.
2. Aktsiate pikaajalistele omanikele on fondidelt maksusoodustused ja eritingimused. See säästab raha investeerimisstrateegiast loobumisel.
3. Tutvuge fondide eripakkumistega. Sageli on osakuomanikele teatud tingimustel soodustusi (fikseeritud summa eest ostmine, veebis maksmine jne).

Kinnisvara

Peatakse üheks kõige usaldusväärsemaks pikaajaliseks investeeringuks. Kui on suur summa, ostab investor ehitusjärgus või valmis elamispinna. Alates 2019. aastast on aktsionäride sagedaste petmisjuhtumite tõttu seadusandlikul tasandil keelatud kinnisvara müük „vundamendisüvendist“. Analüütikud ennustavad korterite hinnatõusu. Sellest hoolimata jääb eluase väärtuslikuks ressursiks. Seda tüüpi investeeringute kasutusvõimalusi on lõputult:

• Ehitusfaasis mõistliku hinnaga ostetud korter müüakse kallim alt. Tihti on hinnavahe suurus ligi poole esialgsest maksumusest. 40-50% sissetulek on investeerimisinvesteeringute suurepärane tulemus.
• Korter antakse üürile pikaks ajaks, saades igakuist kasumit. Selle suurus sõltub tarnepiirkonnast. Moskvas ja teistes suurtes linnades vastab üürikorteri hind metropoli elaniku keskmisele kuusissetulekule. See meetod on suurepärane võimalus tagada endale pidev passiivne sissetulek, kulutades vajadusel vaid kosmeetilisele remondile.
• Päevarent toob rohkem kasumit kui pikaajaline. Kuid omaniku riskid sellesÜl altoodud juhul võtab ruumide rentimine/näitamine/koristamine palju aega.
• Kinnisvara ostmine välismaal on viimasel ajal muutunud populaarsemaks. Nad kasutavad selliseid eluasemeid sagedamini väljaüürimiseks ja passiivse sissetuleku teenimiseks.
• Ruutmeetrite maksumus Venemaal ainult kasvab aasta-aast alt. Seetõttu on isegi pärast mitu aastat oma korteris elamist võimalus müüa see kallim alt, kui see osteti.

Sissemaksed

Klassikaline viis tulu teenimiseks. Pikaajaliseks muutub see siis, kui investor hoiulepingu lõppedes pidev alt kapitalipaigutuse perioodi uuendab. Arvestades baasintressi langust, on tulevikus oodata hoiuste intressimäärade langust. See suundumus on püsinud juba mitu aastat. Seetõttu on selle investeerimismeetodi tasuvus madal (tänapäeval keskmiselt 6-7%). Kuid meetod on endiselt üks populaarsemaid, eriti vanemate inimeste seas. Tegemist on pikaajaliste investeeringutega, mille peamiseks eeliseks on lepingus märgitud kapitali 100% säilivus ja tasuvus. Hoiuste kindlustusagentuur kindlustab ühes finantsasutuses 1 400 000 rubla ühe hoiustaja kohta. Seega on kapitaliomanike huvid panga maksejõuetuse korral kaitstud riigi tasandil.

Väärismetallid

Sarnane hoiustele. Väärismetallide saagis on väike, kuid stabiilne. Investorile pakutakse metalli ostmiseks kolme võimalust: mündid, väärismetallikangid ja depersonaliseeritud metallikontod. Viimased on kõige populaarsemad viisid. Klient väärismetalle füüsiliselt ei näe, vaid ostab neid kursiga. Tulevikus on hinnatõus. Sellel kursivahel moodustub investori kapital.

Valuuta

Need pikaajalised investeeringud on olulised neile, kes pole rubla stabiilsuses kindlad ja on valmis pidev alt vahetuskursse jälgima. Investor saab tulu ostu- ja müügihetke vahetuskursi erinevuse tõttu. Mõned kapitaliomanikud eelistavad maksejõuetuse korral raha hoida valuutas. Välisvaluutas hoiuste intressimäärad jätavad soovida, seega on kasum antud juhul kaheldav ja ettearvamatu.

Kust ma raha saan?

Väärtpaberite puhul ei oma tähtsust algkapitali suurus koos põleva sooviga tegeleda pikaajaliste investeeringutega. Pikaajalistest investeeringutest saadava tulu järjepidevus ja stabiilsus julgustavad investoreid kasutama erinevaid rahastamisallikaid:

1. Elementaarne allikas on oma vahendid. Nende juured võivad kasvada kõikjal. Sularaha saab teenida, pärida, kasutada pikaajalise investeeringu rahastamise allikana pärast kalli kinnisvara müüki.
2. Laenatud vahendid. Oluline on mõista, et krediidivahendite kasutamise intress ei tohiks ületada pikaajaliste investeeringute potentsiaalset ja tegelikku tootlust. Vastasel juhul jääb investor miinusesse ja investeerimiseesmärk jääb täitmata.
3. Riigitoetused. Investeeringtoimub föderaalse toel. Riik aitab alustavaid ärimehi ja rahastab investeeringuid. Näiteks Venemaa põllumajanduse toetus tuleb föderaalsel tasandil.
4. Kolmanda osapoole tööriistad. Need, kellel õnnestus erakätest meelitada. Selle skeemi järgi töötavad vastastikused investeerimisfondid ja investeeringuid nõudvad ning vastastikuseks koostööks investoreid meelitavad projektid.

Kuidas õigesti investeerida?

Pikaajalised investeerimisprojektid nõuavad hoolik alt kalibreeritud tegevusskeemi ja selle teostamise stabiilsust:

• Esimeses etapis on vaja kindlaks määrata pikaajaliste investeeringute allikad. Valige enda jaoks kõige huvitavam investeerimisvõimalus, tutvuge potentsiaalse kasumlikkusega, arvutage visuaalselt tõenäoline kasum ja seostage see kavandatava tulu teenimise eesmärgiga. Kui tulemus on ootuspärane, tegutsege.
• Koguge võimalikult palju kasulikku ja õiget teavet oma tulevase sissetulekuallika kohta. Otsige arvustusi, artikleid ja analüütikute prognoose. Pikaajaliste investeeringute analüüs ja eelmiste aastate kogemus annavad vajaliku info valitud projekti likviidsuse kohta.
• Investeerimisportfelli analüüsimiseks oleks kasulik kasutada finantskonsultandi teenuseid. Professionaalne potentsiaalse kasumi arvutamine näitab selgelt tulevast tulu.
• Ostke, mida valite. Või investeerige sinna, kuhu otsustate. Ärge raisake aega, vastasel juhul ei pruugi arvutused olla õiged või varade väärtus muutub. Sel juhul peate kogu protsessi uuesti alustama, vastasel juhul on vooluringvale.
• Jälgige pidev alt oma investeeringuid. Turu testimine toimub pikaajaliselt, väikesed kõikumised ei mõjuta lõpptulemust. "Pange ja unusta" ei puuduta investeerimisprojekti.
• Kasumlikkuse juhtimine. Perioodiliselt auditeerige ja kajastage pikaajalisi investeeringuid. Seega on ebaõnnestumise tõenäosus minimaalne.

Riskid

Vaatamata asjaolule, et pikaajalistesse investeeringutesse investeerimine on kõige tulusam, on nende kasutamisel siiski riske:

1. Ebausaldusväärse ettevõtte aktsiate omandamise korral ja selle järgneva pankrotiga on oht, et raha ei tagastata. Ettevõtte valimine, kuhu kavatsete investeerida, tuleb olla eriti ettevaatlik.
2. Ettevõtte, kelle aktsiaid osteti, võlakohustused. Risk on, et võlausaldaja organisatsiooni pankroti korral kasutatakse teie investeerimispanust nende võlgade tasumiseks.
3. Pikaajaliste investeeringute riskid, mis ei ole seotud investeerimisobjekti ettevõtte finantstegevusega. Näiteks pingeline poliitiline olukord, riigipööre, sotsiaalne ebastabiilsus ja ettevõtte kriitika ajakirjanduses. Kõik need tegurid mõjutavad negatiivselt ettevõtte varade väärtust.

Lõpetuseks

Enne kui otsustate pikaajaliste väärtpaberiinvesteeringute kasuks, valige usaldusväärne maakler. Temast saab vahendaja, kelle kaudu te aktsiaturul tehinguid sooritate. Maakleri põhiülesanne on õigeaegne javõimaldama investoril rahalisi vahendeid ringlusest täielikult eemaldada.

2018. aasta 11 parimat maakleri hulka kuulusid: VTB, FG BCS, Sberbank, FINAM, Otkritie Group, ATON LLC, ALOR BROKER, KIT Finance, GPB Bank, Promsvyazbank, JSC IC IT Invest.

Pikaajalisse investeerimisprojekti tuleks suhtuda vastutustundlikult ja mitte lasta asjadel omasoodu minna. Vajadusel, eriti alguses, ärge kartke kasutada finantsnõustaja teenuseid. Pädev lähenemine kaitseb teie kapitali võimalike kahjude eest.